Tucumán, entre las diez provincias con peor morosidad crediticia del país
La provincia registró en mayo un ratio de irregularidad del crédito del 18,2%, según un informe del Centro de Economía Política Argentina (CEPA). El dato surge del cruce de la mora bancaria (12,6%) con la de billeteras virtuales (29,7%).
El estudio, elaborado con datos de la Central de Deudores (CENDEU) del Banco Central, midió además que el 34,5% de los tucumanos con algún crédito registra atrasos en sus pagos. Esa cifra se descompone en 19,0% de deudores morosos con bancos y 38,0% con billeteras virtuales.
El país, con la peor mora en dos décadas
A nivel nacional, la morosidad del sector privado con bancos llegó a 7,6% en mayo, tras 19 meses consecutivos de subas desde el 1,5% de octubre de 2024. En las familias, el ratio trepó de 2,5% a 12,3%; en las empresas, de 0,7% a 3,0%.
El incumplimiento de los hogares se concentra en dos productos. Los préstamos personales y las tarjetas de crédito explicaron el 73% del saldo irregular total a abril. La mora en tarjetas llegó a 12,5%; en préstamos personales, a 14,9%.
El deterioro es más marcado fuera de la banca tradicional. La mora de las familias con billeteras virtuales saltó de 7,3% en noviembre de 2024 a 29,6% en mayo de 2026, un nivel que superó el techo de la pandemia (27,1% en mayo de 2020). Al sumar bancos y billeteras, la morosidad histórica de las familias se ubicó en 15,5%, y la bancaria tocó su nivel más alto desde la crisis de 2001.
En total, de los 20,9 millones de deudores del sistema financiero, 5,8 millones están en mora.
El mapa: Cuyo y La Rioja, los peores
La Rioja encabeza el ranking provincial con 22,8% de morosidad total, seguida por San Luis (20,1%), Catamarca (20,0%), Santa Cruz y San Juan (19,8% cada una). Tucumán, con 18,2%, queda por debajo de ese grupo pero muy por encima de las provincias con mejor desempeño: La Pampa (9,1%), CABA (10,1%) y Santa Fe (12,4%). Solo CABA, Neuquén y Santa Fe tienen menos de un cuarto de sus deudores en situación irregular.
Los jóvenes, el sector más golpeado
Por franja etaria, la morosidad es más alta entre los más jóvenes. En el segmento de hasta 24 años, 4 de cada 10 créditos otorgados —tanto por bancos como por billeteras virtuales— están en mora (40,9%). El indicador desciende a medida que aumenta la edad y recién se desacelera con claridad a partir de los 40 años.
Por género, la distribución es pareja: 50,2% de los deudores morosos son varones y 49,8%, mujeres.
Construcción, el sector empresarial más afectado
Entre las empresas, la construcción registra el peor desempeño, con 7,0% de irregularidad total. Le siguen alojamiento y servicios de comida (6,9%) y actividades administrativas (5,5%). Comercio mayorista y minorista, que concentra el 29,8% de la cartera empresarial, tiene una mora de 5,1%.
Seis bancos concentran tres de cada cuatro pesos en mora
La cartera irregular bancaria está altamente concentrada. Banco Galicia (17,8%), Banco Nación (16,1%), Banco Santander (15,3%), BAPRO (12,0%), BBVA (8,8%) y Banco Macro (5,8%) explican el 75,9% de los préstamos en mora del sistema bancario. Entre las billeteras virtuales, Tarjeta Naranja y Naranja Digital —ambas del mismo grupo— concentran el 28,4% de la cartera irregular.
Dos lecturas sobre las causas
El Gobierno nacional atribuye el aumento de la mora al desconocimiento financiero de quienes tomaron créditos, a apuestas a una devaluación para licuar deudas con inflación y a errores de evaluación de riesgo de bancos y billeteras. La vocera oficiosa Julieta Tarrés sostuvo en el programa ArgenDATA que "no hay ningún dato que diga por qué alguien se endeudó y por qué hoy no lo puede pagar". También afirmó que "muchos creyeron que iba a haber una devaluación" y que se trata de "consecuencias macroprudenciales mal tomadas" por parte de las entidades crediticias.
CEPA cuestiona ese diagnóstico. El organismo sostiene que el salario real de los trabajadores registrados cayó 8,7% desde el inicio de la gestión de Javier Milei, y hasta 18,7% si se corrige la medición con la canasta de la Encuesta Nacional de Gastos de los Hogares 2017/18. Según el informe, en abril la carga mensual de servicios de deuda de las familias representó 24,1% de la masa salarial.
El centro de estudios agrega que el aumento de la morosidad comenzó en el último trimestre de 2024, antes de las elecciones legislativas de 2025, lo que contradice la lectura oficial sobre una mora atada a la volatilidad electoral de las tasas de interés.